新變化！2022年上半年世界新造船市場分析

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2022年上半年，世界新造船市場沒有延續(xù)去年前半年的高光表現(xiàn),，繼續(xù)創(chuàng)造新的成交紀錄。完工交付也出現(xiàn)較大下滑，只有手持訂單繼續(xù)攀升,，修正總噸（CGT）計實現(xiàn)“破億”。根據(jù)中國船協(xié)統(tǒng)計數(shù)據(jù),，1-6月,，世界新造船市場成交2331萬CGT，同比下降14.5%,，但仍比“十三五”同期均值高出82.8%,；完工交付1411萬CGT，同比下降11.4%,；截至6月底,，世界手持訂單達到1.01億CGT，同比增長23.2%,。

然而,，上半年成交、完工等市場傳統(tǒng)指標的下降掩蓋不了市場出現(xiàn)的新變化,�,！芭f的指標”可能已經(jīng)松動，“新的要素”則正在崛起,，本輪全球新造船市場的復蘇絕不是復制“往日的輝煌”,，而將是一條“披荊斬棘的創(chuàng)新之路”。

新要素之氣體船：半年成交量再創(chuàng)歷史新高,，成為決定市場走勢的重要力量,。

2022年1-6月,，氣體船成交798萬CGT，同比增加127%,，占全球新造船市場總量的37.1%,，與集裝箱船（份額38.7%）一起成為支撐上半年市場的絕對主力。其中,，17.4萬方以上的大型液態(tài)天然氣（LNG）運輸船半年成交量超過90艘,，已經(jīng)創(chuàng)造了該船型投入市場以來的年度新紀錄。與箱船去年開始的突然爆發(fā)不同,，氣體船市場是從2018年開始隨著世界能源消費結(jié)構(gòu)向清潔能源轉(zhuǎn)型穩(wěn)步擴大的,。近五年來，LNG運輸船的市場成交量穩(wěn)居前三,，市場份額穩(wěn)定在20%以上,；世界排名前十的造船廠有6家開展大型LNG運輸船建造業(yè)務；主要貨主匯集了全球大部分能源巨頭,。未來,，隨著能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型加速、海洋新能源開發(fā)擴大,，以LNG,、液態(tài)二氧化碳（LCO2）、液氫（LH2）等新型液態(tài)氣體介質(zhì)的運輸船也將崛起為影響新造船市場格局的“新要素”,。

新要素之綠色船舶：雙燃料動力船舶占比超一半,，“綠色”要素不再區(qū)分船型。

2022年上半年,，新造船市場回落之際,，以雙燃料動力船舶為主的綠色船舶繼續(xù)“高歌猛進”。采用雙燃料動力的新船訂單占市場比例快速擴大,，以艘數(shù)與運力計分別從2021年的26%與30%,，攀升至今年上半年的45%和56%，再創(chuàng)新高,。船型結(jié)構(gòu)不再局限于經(jīng)常采用雙燃料推進的氣體船,、客船等高價值船舶，而是向集裝箱船,、油船,、散貨船等傳統(tǒng)船型延伸。另外,，燃料類型也不再是單一的“LNG”，甲醇,、生物質(zhì)能甚至是氫也出現(xiàn)在訂單當中,，未來也將有“氨”,。更進一步來看，綠色船舶也不應僅是“動力燃料”,，翼型風帆,、氣泡減阻、碳捕捉等等新技術(shù)的應用都將引發(fā)市場的新發(fā)展,。未來,，隨著IMO的溫室氣體減排戰(zhàn)略（GHG）以及相關(guān)經(jīng)濟體的區(qū)域規(guī)則落地執(zhí)行，造船界的“綠色新要素”也將如日中升,。

新要素之格局變化：中韓市場份額創(chuàng)新高,，其它國家是就此衰落，還是會絕地反擊,？

2022年上半年,，中國造船三大指標繼續(xù)領(lǐng)跑世界，其中新接訂單量按CGT計占世界的47.7%,。同期,，韓國市場份額占世界的42.7%，中韓兩國新接市場份額達到89.7%,，這是本世紀以來世界首次前兩個造船國家的市場份額接近90%,。日本作為原來世界造船的“另一極”如今份額顯著下降，歐洲在郵輪市場受疫情影響后仍徘徊在低谷,，世界造船格局調(diào)整是否就此告一段落,？縱觀國際海事工業(yè)發(fā)展，當前的主題是“綠色,、安全,、智能和高效”，世界主要海洋強國都在向滿足這一更高要求聚焦,。不僅中韓兩國,，日本、歐洲在綠色,、智能領(lǐng)域的新技術(shù)與裝備也頻頻出鏡,，未來產(chǎn)業(yè)格局有“一錘定音”的可能，但更大概率還是“沉舟側(cè)畔千帆過,，病樹前頭萬木春”般的創(chuàng)新與超越,。

展望下半年發(fā)展

2021年航運市場的持續(xù)旺盛需求已經(jīng)帶動新造船市場進入一輪新的復蘇，全球造船業(yè)在收獲大量訂單的同時,，也面臨艱巨的生產(chǎn)任務和更加不確定的宏觀環(huán)境,。展望下半年發(fā)展，造船業(yè)既有潛在風險需要防范，又要提前做好準備,，研判市場“新要素”變化,，迎接市場的持續(xù)復蘇。

全球經(jīng)濟增速預期下降,，下游航運市場沖高回落,，需求萎縮有傳遞至新造船市場的風險。美國6月CPI同比增長9.1%,，創(chuàng)下40年來最大漲幅,；歐元區(qū)19個國家的CPI也達到8.6%，創(chuàng)下自成立以來的最高紀錄,。在此局面下,，美元與歐元加息進程可能加速，大概率會沖擊相關(guān)發(fā)展中經(jīng)濟體,，對全球經(jīng)濟復蘇也將是巨大的拖累,。國際組織大幅下調(diào)全年經(jīng)濟增速，世貿(mào)組織下調(diào)至2.8%,、世界銀行下調(diào)至2.9%,，國際貨幣基金組織4月已經(jīng)下調(diào)至3.6%，預計7月還將大幅下調(diào),，多數(shù)機構(gòu)表示明年世界經(jīng)濟增速同樣不容樂觀,。在宏觀需求不穩(wěn)的背景下，2022年6月海運綜合運費回調(diào),，環(huán)比下降5%,，結(jié)束了自2月份以來連續(xù)四個月的正增長；之前占運費漲幅大頭的集裝箱船運費連續(xù)2個月回調(diào),，市場已經(jīng)明顯進入平臺期,。

完工交付量下降，運營成本居高不下,，船廠盈利能力下滑的同時,，履約風險也在增加。1-6月,，世界完工交付1411萬CGT,，同比下降11.4%，相比“十三五”同期均值更是低了22.7%,。此中原因既有疫情,、罷工等突發(fā)事件的影響，也有隨著船型復雜化建造難度升高帶來的工時延長（全球修載比已經(jīng)創(chuàng)紀錄的達到0.51）,。另外,，國際原材料市場波動,、勞動力以及物流成本的增加也給造船企業(yè)經(jīng)營帶來影響。據(jù)韓媒報道,，韓國三大船廠的上半年合計虧損預計可能接近10億美元,，某種程度上反映出船廠當前的“盈利困局”。目前,，全球造船業(yè)訂單已能滿足2-3年的生產(chǎn)量，保證手持訂單順利交付,，實現(xiàn)現(xiàn)金流回歸改善公司盈利結(jié)構(gòu),，并留出空間承接更多“高價”船舶，成為當前船廠的重中之重,。（2022年5月市場評論：“交船速度”成為決定今年世界新造船市場走向的重要變量）

國際海事界低碳化立法進程加速,，對新造船市場的牽引中心逐步由下游航運的短期需求向中長期規(guī)則規(guī)范的“強制”過渡，很可能將新造市場推向新高度,。近來,，海運脫碳加速已經(jīng)成為近年來全球海事界關(guān)注的焦點。IMO今年MEPC79次會議和明年MEPC80次會議的討論結(jié)果,，很可能引發(fā)新一波低碳船舶市場火熱,。另外，像一些經(jīng)濟體如歐盟,，一直在加強排放方面的立法,，推動將航運業(yè)納入到監(jiān)管體系中，對航運零碳解決方案以及船舶綠色技術(shù)需求更為緊迫,。未來“綠色要素”的一系列變化帶給航運,、造船行業(yè)挑戰(zhàn)的同時，也將提供更大的市場機遇,。（作者 曹博）數(shù)據(jù)來源：除單獨注明來源,，本文數(shù)據(jù)均來自中國船協(xié)、克拉克森,、相關(guān)公司官方發(fā)布等統(tǒng)計與信息渠道,。